钱盆网逾期？去刚兑的P2P更安全

天启四骑士

为什么P2P会受到大众欢迎，毫无疑问，除了收益高之外最重要的一点就是平台会兜底、会刚兑。但刚性兑付也让不少平台的杠杆率剧增，尤其是在市场流动性差、逾期坏账严重时，平台如果坚持兑付，则会陷入生死困境。

因此，监管将P2P平台要严格定位为信息中介，不能向出借人提供担保或承诺保本付息，也不能进行刚性兑付与垫付资金。在2017年12月发布的《关于做好P2P网络借贷风险专项整治整改验收工作的通知》中对平台去刚兑有特别的强调，其中一项就是取消“风险备付金”。这也是本次合规考核的重中之重，可见监管的决心。

但难题摆在眼前，近年来P2P平台频频暴雷，出借人安全感极低，当下情形如果强制去刚兑只会让更多的人离场。那到底该怎么办，在去刚兑之后平台如何保障投资人的投资安全？不久之后，质保专款、履约险、第三方担保公司等衍生保障模式陆续亮相。

第三方机构担保是目前平台最普遍的风险保障模式，大部分平台都有接入第三方担保公司，而这些担保机构会在平台借款项目发生逾期时优先给到期的出借人进行代偿。

而担保的方式分为两种，一种是资产方担保回购，一种是担保公司担保。资产方担保回购指的是该机构提供的借款项目发生逾期时由机构方进行回购代偿，一般多用于企业贷业务。

而担保公司担保指的是平台引入担保公司为借款项目担保，会收取一笔担保费用，如果发生逾期由担保公司进行代偿。

总得来说，不管是资产方担保还是担保公司担保，都要考量代偿实力。此外，融资性担保公司和非融资性担保公司的差别，一般来说，融资性担保公司作为持牌机构，实力会强于非融资性担保公司。

比如与钱盆网签署战略合作协议的合生创盈，是广州一家拥有丰富经验积累、成熟完善风控体系的融资性担保公司，深耕融资性担保领域15年，注册资本2.1亿元，具有融资性担保经营许可资质，具备为公司贷款担保、个人贷款担保的业务经营范围，截至2017年底，合生创盈累计完成融资性担保业务为100多亿元，累计完成非融资性担保业务为10多亿元，实力得到权威机构与相关政府主管部门的认可。

总的来说，行业去刚兑趋势下，越来越多的平台引入第三方保障来为自己增信。但大白必须要提醒大家，即使是履约险，也未必绝对安全。我们在考察平台接入的第三方风险保障时，要根据第三方机构的资质和实际保障的内容具体分析判断，不要轻易下定论。